В 1950 году Правительство СССР определило построить нефтеперерабатывающий завод в Горьковской области и назначила комиссию по выбору площадки, которая должна располагаться обязательно недалеко от реки с целью поступления нефти и отправки готовых нефтепродуктов баржами. Комиссией было отобрано 3 площадки: одна в районе автозавода, другая – у Работок и третья – у Кстово. Совет Министров СССР своим постановлением от 9 октября 1950 года обязал Министерство нефтяной промышленности «…построить в Горьковской области на площадке в Кстовском районе Ново-Горьковский нефтеперерабатывающий завод и жилой поселок при нем».
В начале 1950-х годов на территории Кстовского района стал возводиться крупный нефтеперерабатывающий завод. Тогда же и был заложен город, унаследовавший от села его старинное название. В мае 1954 года село Кстово было преобразовано в рабочий поселок с включением поселка Новогорьковского завода. В сентябре 1957 года Кстово получает новый статус – город Кстово районного подчинения, с мая 1962 года отнесен к городам областного подчинения. В мае 1962 года произошло укрупнение районов.
В Кстовский район вошли 6 сельских Советов из Работкинского района: Запрудновский, Лопатищенский (переименованный в 22.09.1977 г. в Чернышихинский), Ляписский (переименованный 09.10.1973 г. в Прокошевский), Работкинский, Слободской, Ленинослободской поселковый совет.
Говоря о городе Кстово необходимо отметить и спортивные успехи кстовчан и известной далеко за пределами России Всемирной Академии Самбо. Академия – это гигантское спортивно – оздоровительно – гостиничное учреждение, размахнувшееся чуть ли не на полкилометра, о котором говорят, что это город в городе – работает во благо человека, ведя одновременно спортивную, образовательную, оздоровительную, воспитательную и культурную работу с населением. Она же является базой олимпийской подготовки сборных команд России по дзюдо и художественной гимнастике.
Сборная команда Кстовских самбистов подготовленных в Академии самбо за 40 летнюю историю своего существования вписала много ярких побед на спортивных соревнованиях самого высокого ранга. Воспитанники Академии побеждали с разгромным счетом не только лучшие сборные сильнейших стран, но и саму сборную России и Мира. Сборная Академии 5 — кратный победитель Кубка Мира в командном первенстве по борьбе самбо. Всемирной Академией Самбо завоевано 207 золотых медалей: на чемпионатах мира – 34, на Кубках Мира – 6, на чемпионатах Европы – 16, на чемпионатах страны – 50, на международных турнирах – 43.